2021년 01월 결산 - 누적수익률 56.50%

매도 종목

 

• LG상사

 

- 재료 노출로 인한 차익실현

- 접근하기 까다로운 미래 벨류에이션 산정
- 비중 약 10% -> 0% (전량매도)

 

 

• HDC현대산업개발/현대건설

 

- 건설 사이클 불확실성 대비 건설주 비중축소

- 비중 약 3%->0%(전량매도) / 5%->3%(비중축소)

 

 

• CJ제일제당

 

- 포트폴리오 음식료주 비중 축소
- 비중 약 6%->4% (비중 축소)

 

 

• CJ

 

- 하락장 대비 현금확보 및 차익실현
- 비중 약 3%->0% (전량매도)

 

 

• SK바이오팜

- 단기적 상승모멘텀 부족 및 수급이슈
- 비중 약 2%->0% (전량매도)

 

 

• GS리테일

 

- 포트폴리오 유통주 비율 축소
- GS홈쇼핑과 합병 이슈로 인한 불확실성
- 비중 약 2%->0% (전량매도)

 

 

매수 종목

 

• 한국타이어앤테크놀로지

 

- 전기차 타이어 관련 세계적인 기술력보유 및 높은 점유율
- 좋은 단기 수급과 부담없는 벨류에이션
- 비중 0% -> 약 4% 

 

 

• LG생활건강 

 

- 코로나19 불구 안정적 성장 지속
- 음료부문 단가 상승과 코로나 이후 화장품 매출 증가로 인한 호실적 예상 
- 비중 0% -> 약 4%

 

 

• CJ대한통운

 

- 택배비 단가 상승 모멘텀 / 쿠팡 상장시 벨류에이션 재산정 가능성
- 물류 1위 업체로서의 성장성과 여타 대기업과의 커넥션 가능성
- 비중 0% -> 약 3% 

 

 

• 오스템임플란트

 

- 중국 시장 성장으로 인한 4분기 어닝서프라이즈
- 노인인구 증가 수혜 및 중국/미국 시장 점유율 확대
- 비중 0% -> 약 3% 

 

 

• 인바디

 

- 체질량 분석기 시장 세계 1위 기술력 보유
- 코로나 19로 인한 주가하락 및 헬스케어 부문 관심도 증가 -> 브랜드 인지도 상승
- 차후 헬스케어 분야 성장과 타기업과의 합작 가능성 및 장기적으로 B2C 시장 성장성 보유
- 비중 0% -> 약 3% 

 

 

• 삼성증권 / NH투자증권

 

- 주식투자 인구 증가로 인한 지속적인 호실적 예상
- 다른 주식의 높은 벨류에이션에 지친 물량이 금융/증권주로 들어올 가능성  
- 높은 배당률과 저평가된 벨류에이션 덕에 하방이 어느정도 막혀있다고 판단
- 비중 0% -> 약 11% / 0% -> 약 7%
- 차후 종목 및 비중 리벨런싱 예정(현금성 주식으로 활용)

 

 

• LG디스플레이

 

- OLED 매출 호조세로 인한 4분기 어닝서프라이즈 
- 차량용 디스플레이 및 투명, 롤러블 디스플레이 등 기술력을 요하는 디스플레이 시장 성장 예상
- 미래 OLED 산업의 성장가치에 비해 매우 낮은 벨류에이션이라 판단
- 비중 21% -> 약 24%

 

 

• 현금

- 월말 하락장 및 증권주 매수로 인한 현금비중축소

- 증권주는 다른 매력적인 주식이 생기면 일부 매도하는 현금성 자산으로 활용예정
- 비중 10% -> 약 1%

 

 

종합

 

• 2021년 1월 수익률

KOSPI변화율	My portfolio 수익률
3.58	8.17

 

 

• 2021년 1월 포트폴리오 결산

 

 

• 누적 수익률

 

 

• Comment

 지수가 10% 이상 왔다갔다 했던, 변동성이 정말 심했던 한 달이었다.

 주식의 가격은 장기적으로 기업 가치에 수렴한다고들 하지만 하루하루 대부분의 주가변동은 기업 가치와 상관없는 단순 유동성에 의한 변동이다. 이럴 때 일수록 기업가치와 주가의 괴리를 잘 이용한 매매를 해야 하며, 하루하루의 주가변동에 일희일비 하지 않고 성장성있고 저렴한 좋은 종목을 발굴해 선취매하는 전략이 안정적으로 좋은 수익률을 얻지 않을까 생각한다. 그렇다고 안좋은 종목을 골라놓고 오르기만을 바라는 것은 물떠다놓고 기도하는 것과 다를 바가 없으니.. 결국은 미래 산업과 기업가치에 대해 더욱 더 열심히 공부하자는 것으로 귀결되는 듯 하다 =.=

 

"사업을 정확하게 판단하는 것과 동시에 무섭게 확산하는 시장 심리에 휩쓸리지 않을 때 성공할 것이다. "
- Warren Buffett -